60家國(guó)家重點(diǎn)支持水泥企業(yè)狀況分析

      中國(guó)水泥協(xié)會(huì)會(huì)長(zhǎng)雷前治指出：“十一五”期間要扶持一批企業(yè)集團(tuán)，減少無(wú)序競(jìng)爭(zhēng)。若大企業(yè)集團(tuán)或幾家企業(yè)聯(lián)合在某區(qū)域市場(chǎng)占有40%的銷(xiāo)售份額就可以穩(wěn)定住該區(qū)域市場(chǎng)，遏制水泥行業(yè)利潤(rùn)下滑的趨勢(shì)。有實(shí)力的集團(tuán)，應(yīng)敏銳地抓住這一有利時(shí)機(jī)，加大對(duì)國(guó)內(nèi)水泥企業(yè)的并購(gòu)力度，有選擇地對(duì)區(qū)域龍頭或有望成為區(qū)域龍頭的水泥企業(yè)進(jìn)行投資，以?xún)?yōu)化產(chǎn)業(yè)布局，占領(lǐng)經(jīng)營(yíng)制高點(diǎn)。

      60家重點(diǎn)企業(yè)代表著行業(yè)先進(jìn)生產(chǎn)力

      12家全國(guó)性企業(yè)新型干法生產(chǎn)線(xiàn)采用4000 t/d級(jí)以上規(guī)模生產(chǎn)線(xiàn)69條，熟料產(chǎn)能11,200.30萬(wàn)噸，占12家企業(yè)產(chǎn)能的69.36%，而2000 t/d級(jí)以下規(guī)模生產(chǎn)線(xiàn)僅占3.86%；48家區(qū)域性企業(yè)4000 t/d級(jí)以上規(guī)模生產(chǎn)線(xiàn)42條，熟料產(chǎn)能6,398.40萬(wàn)噸，占48家企業(yè)產(chǎn)能的占50.19%；全國(guó)企業(yè)4000 t/d級(jí)以上規(guī)模生產(chǎn)線(xiàn)占40%。顯然12家全國(guó)性企業(yè)在生產(chǎn)線(xiàn)規(guī)模上占了優(yōu)勢(shì)。

      12家企業(yè)新型干法熟料產(chǎn)能占全國(guó)的31.41%，48家企業(yè)占24.80%，合計(jì)熟料產(chǎn)能28,895.10萬(wàn)噸，占全國(guó)比重56.21%?？梢?jiàn)60家企業(yè)在新型干法熟料產(chǎn)能和生產(chǎn)線(xiàn)的規(guī)模上都已占據(jù)了優(yōu)勢(shì)。

      在新型干法發(fā)展速度上，60家企業(yè)也領(lǐng)先全國(guó)其它企業(yè)。12家全國(guó)性企業(yè)在2004年以前新型干法生產(chǎn)線(xiàn)產(chǎn)能增速在50%以上，受?chē)?guó)家宏觀(guān)調(diào)控，迅速回落，下降近50個(gè)百分點(diǎn)。48家企業(yè)以民營(yíng)企業(yè)為主，尤其是浙江企業(yè)占有一定比例，走勢(shì)較平穩(wěn)。從60家重點(diǎn)支持企業(yè)名單公布后，60家企業(yè)的融資渠道豁然開(kāi)朗，銀行重新向水泥行業(yè)的開(kāi)啟了大門(mén)。今年2月份的統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，水泥投資止住了下跌的趨勢(shì)，同比增長(zhǎng)45%，今年12家新上的生產(chǎn)線(xiàn)就會(huì)超過(guò)20條。

      “十五”期間，我國(guó)水泥工業(yè)加大了產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整力度，大力發(fā)展新型干法水泥生產(chǎn)工藝，淘汰落后生產(chǎn)工藝，著重培育大型水泥集團(tuán)。以海螺為首的大型水泥集團(tuán)快速成長(zhǎng)，對(duì)促進(jìn)產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整，新型干法水泥發(fā)展起到了重要作用。

      “十一五”期間，國(guó)家將通過(guò)重點(diǎn)支持大型水泥企業(yè)集團(tuán)發(fā)展，加快組織結(jié)構(gòu)、產(chǎn)品結(jié)構(gòu)調(diào)整，初步形成按區(qū)域?yàn)槭袌?chǎng)劃分的布局。

      12家全國(guó)性重點(diǎn)企業(yè)是產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整的主力軍

      2004年前12家全國(guó)重性點(diǎn)企業(yè)每年新增新型干法熟料產(chǎn)能呈階梯式發(fā)展，2004年一年新增產(chǎn)能5,093萬(wàn)噸。2004年受宏觀(guān)調(diào)控影響，每年新增產(chǎn)能仍都在2,000萬(wàn)噸左右。2006年，12家全國(guó)重性點(diǎn)企業(yè)新型干法熟料產(chǎn)能以達(dá)到1.62億噸，占全國(guó)新型干法熟料產(chǎn)能的31.41%，雖然比重較前幾年有所下降，但仍新增熟料產(chǎn)能2,164萬(wàn)噸，增速為7.38%。

      從下表可以看出，受宏觀(guān)調(diào)控影響，半數(shù)以上的大企業(yè)集團(tuán)受到了影響，停建或緩建了生產(chǎn)線(xiàn)。海螺一家的產(chǎn)能占全國(guó)的11.58%，占12家的36.86%，其規(guī)模優(yōu)勢(shì)顯而易見(jiàn)。

      2006年海螺新型干法熟料產(chǎn)能近6,000萬(wàn)噸（實(shí)際產(chǎn)能在7,000萬(wàn)噸左右），占全國(guó)產(chǎn)能的11.58%。除2001年外，海螺每年新增產(chǎn)能在800萬(wàn)噸左右，其中2004年高達(dá)2,000萬(wàn)噸，5年間熟料產(chǎn)能從2001年的800萬(wàn)噸發(fā)展到2006年的近6,000萬(wàn)噸，翻了7番多。

      海螺最成功的經(jīng)驗(yàn)是抓住了市場(chǎng)機(jī)遇，搶占我國(guó)兩個(gè)經(jīng)濟(jì)最發(fā)達(dá)的地區(qū)——長(zhǎng)江三角洲和珠江三角洲市場(chǎng)。這兩個(gè)地區(qū)是全國(guó)最大的城市密集地區(qū)，長(zhǎng)三角的城市群每年有1.5億噸以上的水泥消費(fèi)量，珠三角城市群的水泥消費(fèi)量在7,000萬(wàn)噸左右，其中：上海和廣州的水泥消費(fèi)量都在2000萬(wàn)噸以上，南京、蘇州、無(wú)錫、杭州、深圳、東莞、佛山等城市在1,000萬(wàn)噸左右。海螺在長(zhǎng)三角構(gòu)筑的資源——運(yùn)輸——市場(chǎng)三大生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)體系，這在當(dāng)今世界上恐怕也是獨(dú)一無(wú)二。海螺選擇在長(zhǎng)三角經(jīng)濟(jì)高速增長(zhǎng)期進(jìn)入市場(chǎng)，因而獲得了高額回報(bào)，賺得是盤(pán)滿(mǎn)缽滿(mǎn)。就這一點(diǎn)來(lái)講，國(guó)內(nèi)其它企業(yè)是望塵莫及的。

      “十五”期間海螺不僅利用上市公司的融資渠道上取得了資金，而且還開(kāi)辟了其它的融資渠道，通過(guò)股權(quán)轉(zhuǎn)讓引進(jìn)了戰(zhàn)略伙伴，募集到了巨額資金，海螺通過(guò)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)獲得的巨額現(xiàn)金流也是任其它企業(yè)無(wú)法比擬的。多渠道的資金來(lái)源保證了海螺健康穩(wěn)定的發(fā)展，也規(guī)避了市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)。從“十五”期間企業(yè)的發(fā)展中可以看出：海螺的戰(zhàn)略十分清晰，就是準(zhǔn)確定位市場(chǎng)，依靠資源，多渠道籌措資金，不斷發(fā)展企業(yè)的規(guī)模。

      冀東“十五”期間實(shí)施“三北戰(zhàn)略”，其核心市場(chǎng)是在華北，以唐山為基地，北京、天津、唐山為市場(chǎng)，京津地區(qū)是北方最大的市場(chǎng)；在東北先以吉林為橋頭堡，而后在遼寧又建兩條生產(chǎn)線(xiàn)，初步完成了東北的布局；在西北地區(qū)最大的城市西安附近建設(shè)了一條生產(chǎn)線(xiàn)，2006年在內(nèi)蒙古的兩大城市呼和浩特和包頭間建設(shè)一條生產(chǎn)線(xiàn)。至此，可以說(shuō)冀東在三個(gè)地區(qū)基本完成了“三北戰(zhàn)略”的初步布局?！笆晃濉逼陂g上述地區(qū)的經(jīng)濟(jì)都會(huì)有很大的發(fā)展，冀東在陜西已和海德堡建立了戰(zhàn)略伙伴關(guān)系，一定程度上緩解了宏觀(guān)調(diào)控所帶來(lái)的資金壓力?！笆晃濉逼陂g，冀東一定會(huì)在其“三北戰(zhàn)略”的框架下施展宏圖。

      華新“十五”期間實(shí)施“十字戰(zhàn)略”，被筆者認(rèn)為是繼海螺“T”型戰(zhàn)略后最為看好的一步棋，但實(shí)施起來(lái)一波三折，磕磕碰碰?！笆謶?zhàn)略”的橫向是指長(zhǎng)江一線(xiàn)，但海螺在沿長(zhǎng)江區(qū)域的發(fā)展勢(shì)頭，遮住了其鋒芒?？v向是指沿京廣線(xiàn)南北方向，原本認(rèn)為通過(guò)并購(gòu)?fù)Γ偈挚傻玫暮幽鲜袌?chǎng)卻沒(méi)有拿下。而后又因Holcime控股之事糾纏在身，牽制了相當(dāng)大的精力，真可謂好事多磨。上表中我們也可看出：Holcime的加入對(duì)華新支持很大，使得華新在2005年和2006年新增產(chǎn)能分別為341.00和396.80萬(wàn)噸，僅次于海螺，因而鞏固了華新在湖北境內(nèi)的市場(chǎng)占有率，確立了其霸主地位，2006年的熟料產(chǎn)能排名列為第二。

      山水“十五”期間三年內(nèi)沿膠濟(jì)線(xiàn)建了8條線(xiàn)，新增產(chǎn)能1,000萬(wàn)噸，基本控制了山東北部地區(qū)（山東主要的水泥消費(fèi)市場(chǎng)地區(qū)），一躍為全國(guó)第二，令業(yè)內(nèi)刮目向看。2005年世界著名金融投資公司摩根斯坦利和鼎輝聯(lián)手參股山水，注入了資金，并準(zhǔn)備于2007年在香港上市募集資金。山水想借助國(guó)際金融資本力量，實(shí)施更大的擴(kuò)張。一直以來(lái)，山水始終在尋求走出去戰(zhàn)略，但由于種種原因未果。山東是水泥生產(chǎn)大省，國(guó)家新出臺(tái)淘汰落后產(chǎn)能的政策，在山東的執(zhí)行力度最大，這無(wú)疑對(duì)山水來(lái)說(shuō)是重大利好消息，落后產(chǎn)能適時(shí)退出將為山水釋放巨大市場(chǎng)空間。

      中國(guó)建材（中聯(lián)水泥）和中國(guó)中材有央企和上市公司背景，是水泥行業(yè)的“新進(jìn)入者”，發(fā)展迅速。中國(guó)建材的發(fā)展方式是以并購(gòu)為主，建新線(xiàn)為輔。2006年在香港上市公司募得資金后，不惜重金拿下海螺在徐州的水泥業(yè)航母萬(wàn)噸線(xiàn)，避免了兩家之間的惡性競(jìng)爭(zhēng)，為行業(yè)內(nèi)的市場(chǎng)整合起到了示范作用，同時(shí)也奠定了其在行業(yè)內(nèi)的地位。2006年中國(guó)建材在新型干法熟料產(chǎn)能上已列為第三，但所在區(qū)域的市場(chǎng)規(guī)模都不大。中國(guó)建材已將水泥作為主業(yè)發(fā)展，今后將會(huì)進(jìn)一步將其做大，引進(jìn)戰(zhàn)略合作伙伴，擴(kuò)大其市場(chǎng)份額，建立自己的核心市場(chǎng)，相信在“十一五”期間會(huì)有大的動(dòng)作。

      中國(guó)中材在收購(gòu)新疆天山后，擁有了自己的水泥生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)隊(duì)伍，以此為骨干核心不聲不想地迅速發(fā)展，2006年新增熟料產(chǎn)能356.50萬(wàn)噸，排在海螺、華新之后。可見(jiàn)其發(fā)展速度和決心。中國(guó)中材的水泥企業(yè)已落戶(hù)新疆、江蘇、陜西、廣東和湖南，目前主要力量是在中南的廣東和湖南。

      最令稱(chēng)道的是兩家民營(yíng)企業(yè)紅獅和天瑞，在行業(yè)融資非常困難的情況下異軍突起，分別在2004年、2005年迅速發(fā)展，年增長(zhǎng)在300萬(wàn)噸以上，這也是他們被選入前12 的條件之一。

      2006年天瑞仍保持快速發(fā)展，在河南，天瑞聯(lián)手煤炭企業(yè)全線(xiàn)布局，在遼寧兩大市場(chǎng)沈陽(yáng)和大連分別建設(shè)兩條 5000 t/d生產(chǎn)線(xiàn)。最近又有消息，引進(jìn)外資進(jìn)一步擴(kuò)大其產(chǎn)能規(guī)模。

      紅獅是浙江走出去最大的企業(yè)，在福建和江西都在快速推進(jìn)，已成為當(dāng)?shù)氐凝堫^企業(yè)。

      金隅、亞泰、祁連山在所在區(qū)域均有不俗表現(xiàn)，三獅2002～2004年的“快魚(yú)吃慢魚(yú)”的發(fā)展方式，至今讓人記憶猶新，但受大環(huán)境的影響，拖累了三獅的進(jìn)一步發(fā)展。

      綜上所述，12家重點(diǎn)企業(yè)生產(chǎn)線(xiàn)分布覆蓋了全國(guó)大部分地區(qū)，其中：海螺在安徽、廣東；山水在山東；華新在湖北水泥熟料產(chǎn)能超過(guò)1,000萬(wàn)噸，三獅在浙江、中聯(lián)在江蘇、山東、紅獅在浙江、金隅在北京、冀東在河北產(chǎn)能超過(guò)500萬(wàn)噸。生產(chǎn)線(xiàn)最較集中的是華東地區(qū)，海螺、山水、三獅、華新、中聯(lián)、中材、紅獅都建有生產(chǎn)線(xiàn)，總規(guī)模達(dá)8,600萬(wàn)噸，占12家企業(yè)新型干法熟料總產(chǎn)能的50%左右。

      在主要銷(xiāo)售市場(chǎng)上，12家企業(yè)的分布情況是：
            京、津、冀 ── 冀東、中聯(lián)、金隅；
            遼、吉、黑 ── 冀東、亞泰；
            上海 ── 海螺、華新；
            江蘇 ── 海螺、中聯(lián)、華新、中材；
            浙江 ── 三獅、紅獅、海螺；
            江西 ── 海螺、紅獅；
            山東 ── 山水、中聯(lián)；
            河南 ── 天瑞、中聯(lián)；
            廣東 ── 海螺、中材。

      從以上數(shù)據(jù)可以看出，12家重點(diǎn)企業(yè)在水泥熟料產(chǎn)能、市場(chǎng)占有率方面都保持著很大優(yōu)勢(shì)，在主要區(qū)域市場(chǎng)都具有很強(qiáng)的調(diào)控能力。隨著12家企業(yè)不斷發(fā)展，產(chǎn)量進(jìn)一步擴(kuò)張，將會(huì)對(duì)水泥行業(yè)產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整起到越來(lái)越重要的作用。

      60家重點(diǎn)支持企業(yè)將在區(qū)域市場(chǎng)發(fā)展中扮演重要角色

      本次國(guó)家重點(diǎn)支持企業(yè)中有48家為區(qū)域性重點(diǎn)企業(yè)，這些家企業(yè)將與12家全國(guó)性企業(yè)，在區(qū)域市場(chǎng)發(fā)展中扮演者重要角色。

      華北市場(chǎng)——冀東、金隅聯(lián)手營(yíng)造和諧市場(chǎng)

      華北市場(chǎng)以冀東和金隅兩家唱主角。冀東在華北的熟料產(chǎn)能達(dá)到630萬(wàn)噸，銷(xiāo)售市場(chǎng)主要在京、津、唐地區(qū)。為抓住天津?yàn)I海開(kāi)發(fā)區(qū)和唐山曹妃店鋼鐵基地建設(shè)的發(fā)展機(jī)遇，冀東擬在唐山再建4條生產(chǎn)線(xiàn)，進(jìn)一步鞏固其市場(chǎng)占有率。

      金隅控股太行水泥后，在華北水泥熟料產(chǎn)能達(dá)到1,000萬(wàn)噸，市場(chǎng)主要集中在北京、天津。金隅近幾年通過(guò)加強(qiáng)內(nèi)部整合，統(tǒng)一銷(xiāo)售，加大并購(gòu)力度，著手整合京、津、冀市場(chǎng)。近日又并購(gòu)平谷二廠(chǎng)和鼎鑫，將觸角伸到了河北的中南部地區(qū)，并持股天津振興，借環(huán)渤海概念拓展市場(chǎng)范圍，可見(jiàn)其主控華北市場(chǎng)的雄心。

      從上圖可以看出華北地區(qū)的主要市場(chǎng)北京和天津的利潤(rùn)走勢(shì)在向好的方向中發(fā)展，北京2003年水泥價(jià)格被打下來(lái)后，引起了行業(yè)的重視，如何避免惡性競(jìng)爭(zhēng)，維護(hù)市場(chǎng)秩序，共同建立和諧市場(chǎng)，在北京水泥行業(yè)協(xié)會(huì)的牽頭下，金隅和冀東多次舉行營(yíng)銷(xiāo)例會(huì)，就市場(chǎng)情況進(jìn)行面對(duì)面交流，對(duì)如何維護(hù)市場(chǎng)平穩(wěn)發(fā)展達(dá)成共識(shí)，協(xié)調(diào)雙方銷(xiāo)售行為，以取得雙贏(yíng)局面。

      中聯(lián)、獅頭、烏蘭和蒙西也是華北較大的企業(yè)，特別是烏蘭水泥，去年引入國(guó)際著名投資銀行高盛作為戰(zhàn)略投資者，欲借國(guó)際資本力量，進(jìn)一步做大做強(qiáng)企業(yè)。近期準(zhǔn)備投巨資建設(shè)3個(gè)500萬(wàn)噸熟料生產(chǎn)基地，利用其煤炭資源優(yōu)勢(shì)，發(fā)展循環(huán)經(jīng)濟(jì)，擴(kuò)大其在內(nèi)蒙古市場(chǎng)的占有率。

      獅頭水泥獨(dú)居山西，具有地緣優(yōu)勢(shì)，但是由于規(guī)模較小，對(duì)市場(chǎng)缺乏控制力。目前山西還沒(méi)有較具規(guī)模的水泥企業(yè)，中小企業(yè)間競(jìng)爭(zhēng)激烈，企業(yè)效益較差。由于山西省具有石灰石、煤炭資源優(yōu)勢(shì)，地區(qū)相對(duì)封閉，使得不少投資者開(kāi)始青睞山西。
 
      東北市場(chǎng)——加緊布局迎接新的市場(chǎng)機(jī)遇

      長(zhǎng)期封閉的東北市場(chǎng)使該地區(qū)較長(zhǎng)時(shí)間內(nèi)沒(méi)有規(guī)模大的水泥企業(yè)。冀東水泥的進(jìn)入和亞泰集團(tuán)的崛起，開(kāi)始使這一格局改變。冀東水泥從2000年開(kāi)始進(jìn)入東北市場(chǎng)，目前在該地區(qū)的產(chǎn)能接近500萬(wàn)噸，在東北具有較強(qiáng)實(shí)力。亞泰集團(tuán)去年兼并哈爾濱水泥廠(chǎng)后，在東北的熟料產(chǎn)能達(dá)到500萬(wàn)噸以上，成為該地區(qū)最大的水泥企業(yè)。亞泰集團(tuán)計(jì)劃到2010年達(dá)到1,800～2,300萬(wàn)噸的水泥生產(chǎn)能力，在東北水泥市場(chǎng)占有率達(dá)到三分之一，主控東北市場(chǎng)。

      天瑞集團(tuán)對(duì)東北市場(chǎng)極為看好，準(zhǔn)備投入巨資搶占東北市場(chǎng)。2005年登陸大連市場(chǎng)，在大連建成一條5000 t/d新型干法生產(chǎn)線(xiàn)。為進(jìn)一步鞏固大連市場(chǎng)和開(kāi)辟沈陽(yáng)市場(chǎng)，天瑞集團(tuán)擬在大連再建一條5000 t/d生產(chǎn)線(xiàn)，在遼陽(yáng)建設(shè)2條5000 t/d生產(chǎn)線(xiàn)。建成后天瑞集團(tuán)的熟料產(chǎn)能將達(dá)到620萬(wàn)噸，在遼寧列第一位，居?xùn)|北地區(qū)前列。

      除國(guó)家重點(diǎn)支持企業(yè)外，市場(chǎng)“新進(jìn)入者”金剛、賓洲等水泥企業(yè)，近兩年發(fā)展較快。金剛水泥目前擁有兩條5000 t/d水泥熟料新型干法生產(chǎn)線(xiàn)，熟料生產(chǎn)規(guī)模達(dá)到310萬(wàn)噸。公司在建1條5000 t/d、擬建4條4000 t/d生產(chǎn)線(xiàn)，建成后熟料產(chǎn)能將達(dá)到1,085萬(wàn)噸。黑龍江賓州水泥也具有較強(qiáng)實(shí)力，已建、擬建2條5000 t/d生產(chǎn)線(xiàn)，熟料產(chǎn)能達(dá)到310萬(wàn)噸。

      外資企業(yè)也在加緊進(jìn)入東北市場(chǎng)，海德堡重金收購(gòu)工源水泥廠(chǎng)。工源水泥廠(chǎng)是遼寧水泥市場(chǎng)的戰(zhàn)略要地，緊臨沈陽(yáng)市，擁有優(yōu)良的石灰石資源，之前國(guó)內(nèi)、國(guó)際眾多大企業(yè)都有收購(gòu)之意。CRH在海德堡之后，先后收購(gòu)哈爾濱小嶺水泥廠(chǎng)，聯(lián)姻亞泰集團(tuán)。外資的進(jìn)入加劇了東北市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)格局，東北市場(chǎng)格局日漸明朗。
 
      華東市場(chǎng)——企業(yè)密集面臨重新洗牌

      華東市場(chǎng)是全國(guó)競(jìng)爭(zhēng)最激烈的地區(qū)，滬、蘇、浙三省又是華東地區(qū)競(jìng)爭(zhēng)最激烈的地區(qū)。在60家國(guó)家重點(diǎn)支持企業(yè)中，滬、蘇、浙三省占14家，其中：6家全國(guó)性，8家區(qū)域性企業(yè)，是入圍企業(yè)最多的地區(qū)。即便如此，仍然有相當(dāng)一批具規(guī)模沒(méi)有入圍的企業(yè)。這反映出該地區(qū)企業(yè)集中，市場(chǎng)的整合難度大。

      滬、蘇、浙三省水泥市場(chǎng)是以上海為核心市場(chǎng)，蘇南、浙北城市群為周邊市場(chǎng)，形成長(zhǎng)江三角洲市場(chǎng)。由于市場(chǎng)廣闊，眾多以安徽、江蘇徐州、山東南部、江西、湖北沿江地區(qū)為生產(chǎn)供應(yīng)基地的企業(yè)，也向該地區(qū)供應(yīng)水泥。運(yùn)輸成本決定著這些企業(yè)能否在該地區(qū)立足。

      上海市場(chǎng)水泥基本上是通過(guò)外省運(yùn)進(jìn)。作為長(zhǎng)三角地區(qū)的核心市場(chǎng)，海螺、華新、三獅等大企業(yè)都將其作為主要市場(chǎng)。

      江蘇有8家國(guó)家重點(diǎn)支持企業(yè)，還有小野田、磊達(dá)等有規(guī)模的企業(yè)沒(méi)有進(jìn)入。該地區(qū)企業(yè)密集，為擠占市場(chǎng)，企業(yè)間大打“價(jià)格戰(zhàn)”，使造成企業(yè)利潤(rùn)下降，市場(chǎng)亟待整合。

      水泥工業(yè)對(duì)資源、能源的高度依賴(lài)性，江蘇、浙江為經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)地區(qū)，受能源、資源約束，不宜大規(guī)模發(fā)展水泥業(yè)。海螺集團(tuán)正是看準(zhǔn)了這一點(diǎn)，目前海螺集團(tuán)已已在江蘇全境布局粉磨站，“十一五”期間在安徽投資建設(shè)10多條生產(chǎn)線(xiàn)，計(jì)劃未來(lái)五年在華東地區(qū)市場(chǎng)占有率將由12%提高至40%，主控華東市場(chǎng)志在必得。

      浙江在國(guó)家支持的60家企業(yè)名單中有7家企業(yè)集團(tuán)，即便如此，新干產(chǎn)能比重僅占43.64 %，為華東區(qū)內(nèi)集中度低最低。缺乏領(lǐng)軍企業(yè)，市場(chǎng)布局差，需整合力度大。從下圖可以看出，浙江的水泥生產(chǎn)線(xiàn)都集中在浙江北部湖州、杭州、衢州、嘉興、紹興、金華、寧波地區(qū)，有80多條生產(chǎn)線(xiàn)，生產(chǎn)線(xiàn)如此密集，必然會(huì)造成資源、能源、交通緊張，市場(chǎng)惡性競(jìng)爭(zhēng)。

      國(guó)家重點(diǎn)支持的7家企業(yè)，生產(chǎn)線(xiàn)也分布在上述地區(qū)，面臨著激烈競(jìng)爭(zhēng)市場(chǎng)格局。7家企業(yè)共有27條生產(chǎn)線(xiàn)，占全部的32%。浙江水泥生產(chǎn)線(xiàn)條數(shù)多、規(guī)模偏小，2000t/d以下生產(chǎn)線(xiàn)所占比例將近半數(shù)，企業(yè)分布集中，市場(chǎng)重疊，是影響浙江水泥工業(yè)發(fā)展的重要因素。浙江水泥行業(yè)進(jìn)行市場(chǎng)整合，企業(yè)重新洗牌是當(dāng)務(wù)之急。為此，由浙江省水泥協(xié)會(huì)牽頭，在地方政府的配合下，積極引導(dǎo)企業(yè)重組聯(lián)合，優(yōu)化水泥生產(chǎn)企業(yè)組織結(jié)構(gòu)，支持水泥生產(chǎn)企業(yè)向規(guī)?；⒓瘓F(tuán)化方向發(fā)展。通過(guò)強(qiáng)強(qiáng)聯(lián)合、兼并重組、互相持股等方式進(jìn)行戰(zhàn)略重組，提高全省水泥產(chǎn)業(yè)集中度，實(shí)現(xiàn)水泥工業(yè)組織結(jié)構(gòu)調(diào)整和優(yōu)化。

      從上圖中可以看出2003年是上海、江蘇、浙江利潤(rùn)最好的年頭，而后一路下滑，浙江2003年利潤(rùn)率曾達(dá)到13.39%，2005年僅為0.42%，兩年間如此懸殊，可見(jiàn)市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)。上海2006年并未追隨全國(guó)的走勢(shì)，市場(chǎng)壓力仍然很大，原因是上海水泥市場(chǎng)開(kāi)放度最高，競(jìng)爭(zhēng)最為激烈。上述地區(qū)地處長(zhǎng)三角核心位置，是全國(guó)最大的市場(chǎng)，一度也是利潤(rùn)較高的區(qū)域。如何通過(guò)市場(chǎng)整合拉升該地區(qū)的經(jīng)濟(jì)效益，應(yīng)該是該區(qū)域大企業(yè)首先要考慮的問(wèn)題。

      安徽省海螺集團(tuán)占據(jù)絕對(duì)優(yōu)勢(shì)。海螺在安徽省境內(nèi)的新型干法熟料產(chǎn)能已超過(guò)3,600萬(wàn)噸，其霸主優(yōu)勢(shì)已牢固確立。

      福建、江西兩省缺乏領(lǐng)軍企業(yè)，福建水泥和江西水泥是主要企業(yè)。這兩個(gè)企業(yè)發(fā)展都不快，江西水泥由于企業(yè)高層出現(xiàn)問(wèn)題，影響了企業(yè)發(fā)展，2005年出現(xiàn)了巨額虧損。

      紅獅和臺(tái)灣亞?wèn)|在江西較為活躍，但目前規(guī)模并不大。海螺也已進(jìn)入江西，但影響力也有限。海螺一度準(zhǔn)備進(jìn)入福建，在福建選址時(shí)，據(jù)說(shuō)也因?yàn)榈V山問(wèn)題而放棄。

      山東省北有山水，南有中聯(lián)，兩分天下，中間有泰山和金魯城，雖然避免了兩家直接對(duì)壘，但兩家的處境微妙，之間的談判潮起潮落，花落誰(shuí)家還難說(shuō)。中聯(lián)為在市場(chǎng)爭(zhēng)取主動(dòng)，在青州打入一個(gè)“楔子”，該策略在業(yè)內(nèi)褒貶不一。

      棗莊是我國(guó)水泥產(chǎn)量最大的地級(jí)市，產(chǎn)能4,000萬(wàn)噸，產(chǎn)量達(dá)到3,000多萬(wàn)噸，其優(yōu)勢(shì)在于礦山好，煤、電及混合材資源豐富，是生產(chǎn)水泥的優(yōu)選，但其所在的周邊，也是水泥企業(yè)密集，過(guò)去的傳統(tǒng)市場(chǎng)，被新進(jìn)入企業(yè)所瓜分，南面海螺已在江蘇布局近3,000萬(wàn)噸的粉磨站，借長(zhǎng)江可以沿江北上；蘇南一批生產(chǎn)線(xiàn)拔地而起，金峰、盤(pán)古、恒來(lái)、磊達(dá)等企業(yè)產(chǎn)能規(guī)模都有幾百萬(wàn)噸；東面河南新起的天瑞、同力、孟電都有不小的規(guī)模，并向東擴(kuò)；北面面臨強(qiáng)大的山水。所以棗莊地區(qū)的企業(yè)面臨著市場(chǎng)重新整合的局面，其傳統(tǒng)市場(chǎng)正在成為競(jìng)爭(zhēng)者的核心市場(chǎng)，以往的低生產(chǎn)成本優(yōu)勢(shì)已成為過(guò)去，運(yùn)輸成本對(duì)棗莊企業(yè)是更大的挑戰(zhàn)，其關(guān)鍵問(wèn)題不是等量淘汰落后工藝騰出空間發(fā)展新型干法，更重要的是壓縮現(xiàn)有產(chǎn)能，根據(jù)變化的市場(chǎng)調(diào)整產(chǎn)能規(guī)模。

      中南市場(chǎng)——中部崛起華南過(guò)熱

      中南六省各自情況有所不同，河南近兩年水泥發(fā)展形勢(shì)很好，而廣東從2005年開(kāi)始利潤(rùn)大幅下滑。

      河南的天瑞和同力在境內(nèi)全線(xiàn)布局，孟電緊緊貼近河南水泥消費(fèi)量最大的鄭州市場(chǎng)，中聯(lián)把控利潤(rùn)最大的南陽(yáng)市場(chǎng)。

      這兩年市場(chǎng)的全面轉(zhuǎn)暖，引來(lái)眾多投資者，Holcime挾華新并購(gòu)?fù)?，還讓人記憶猶新，本是“十字戰(zhàn)略”最重要的一步?jīng)Q勝棋，卻失之交臂，外資的進(jìn)入在2006年被炒的風(fēng)風(fēng)火火，但這部本是經(jīng)典之作卻讓被收購(gòu)者同力徹底翻了身，本言“退就是進(jìn)”的同力，上演了三部曲：義無(wú)返顧地進(jìn)入水泥；并借殼上市，重組春都；最終進(jìn)入國(guó)家支持的區(qū)域性水泥企業(yè)，頗具戲劇性。

      湖北是華新的根據(jù)地，其控制力從其在該地區(qū)的產(chǎn)能就可以清楚。京蘭是異軍突起，在短短的三、四年間名不見(jiàn)轉(zhuǎn)地在湖北西北部地區(qū)快速發(fā)展。

      海螺在湖南的發(fā)展是磕磕碰碰，中聯(lián)也曾經(jīng)拿下湖南的水泥老大韶峰，但最終未果，據(jù)傳海螺當(dāng)時(shí)放話(huà)，若中聯(lián)意在湖南發(fā)展，海螺可以退出。而精明的浙商水泥 ── 兆山新星卻不聲不響地在湖南的核心市場(chǎng)長(zhǎng)沙附近，連下兩城。

      “十五”期間地處中南腹地的湖南被冷落。隨著全國(guó)水泥市場(chǎng)區(qū)域劃分的輪廓日見(jiàn)明顯，湖南的“劣勢(shì)”日益清晰：

      ― 大集團(tuán)的區(qū)域布局沒(méi)有形成；
      ― 新型干法熟料產(chǎn)能比重低，新型干法水泥缺口大；
      ― 市場(chǎng)正處于發(fā)展之中，有上升空間。

      進(jìn)入“十一五”后，湖南發(fā)生了明顯變化，上述因素已被欲擴(kuò)大市場(chǎng)份額的企業(yè)集團(tuán)所青睞，厲兵秣馬，加速了建設(shè)步伐，目前成了投資者的追逐目標(biāo)。

      海螺再建兩條5000t/d生產(chǎn)線(xiàn)，從有資源的常德和婁底方向構(gòu)成對(duì)湖南經(jīng)濟(jì)最發(fā)達(dá)的長(zhǎng)株潭地區(qū)進(jìn)行鉗式合圍；華新在岳陽(yáng)建設(shè)80萬(wàn)噸/年的粉磨站，目前正在建設(shè)的湘鋼一期200萬(wàn)噸的粉磨站，預(yù)計(jì)2007年上半年即可投產(chǎn)，在湖南東北部形成近300萬(wàn)噸的水泥產(chǎn)能；中材集團(tuán)已在湖南投下重金，在株州和長(zhǎng)沙的2條5000 t/d生產(chǎn)線(xiàn)布局可見(jiàn)其決心；目前湖南水泥投資市場(chǎng)行情的火爆，也不排除中聯(lián)再度進(jìn)入湖南的可能性。

      巨鱷海螺、臺(tái)泥、華潤(rùn)在進(jìn)入兩廣后，成為國(guó)內(nèi)最大的水泥生產(chǎn)基地，繼“浙江現(xiàn)象”之后，又掀起了“廣東現(xiàn)象”的大討論，許多看不懂又不愿看到的都成為現(xiàn)實(shí)，“浙江現(xiàn)象”現(xiàn)在還在各抒己見(jiàn)，“廣東現(xiàn)象”更是“雪上加霜”，廣西利用自身的地理位置優(yōu)勢(shì)將水泥作為地方的支柱產(chǎn)業(yè)，復(fù)制海螺沿江模式，通過(guò)西江將水泥送往珠三角、港澳地區(qū)。而廣東屬經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)地區(qū)，煤炭已成為發(fā)展水泥工業(yè)的嚴(yán)重瓶徑問(wèn)題。

      長(zhǎng)三角、珠三角地區(qū)不適宜大規(guī)模發(fā)展水泥工業(yè)，而安徽和廣西都擁有豐富的礦山資源，緊鄰長(zhǎng)三角、珠三角，可通過(guò)長(zhǎng)江和西江直接進(jìn)入市場(chǎng)，這種模式將越發(fā)顯現(xiàn)它的優(yōu)勢(shì)和可持續(xù)發(fā)展性。

      中南地區(qū)河南和廣東的利潤(rùn)表現(xiàn)很有意思，河南自2004年利潤(rùn)連續(xù)增長(zhǎng)，出現(xiàn)了少見(jiàn)的好光景，河南經(jīng)濟(jì)的高速發(fā)展拉動(dòng)了水泥業(yè)的發(fā)展，但本土企業(yè)的迅速發(fā)展對(duì)穩(wěn)定市場(chǎng)也起到了非常積極的作用。相反，廣東利潤(rùn)從2004年開(kāi)始下滑，2006年險(xiǎn)些為負(fù)值。2004年后大企業(yè)集團(tuán)云集，基地性的建設(shè)，新增的巨大產(chǎn)能的集中釋放，而落后產(chǎn)能沒(méi)有適時(shí)退出，致使市場(chǎng)供大于求，企業(yè)為爭(zhēng)奪市場(chǎng)份額犧牲了利潤(rùn)。國(guó)家新出臺(tái)淘汰落后產(chǎn)能的政策，在廣東淘汰3,000萬(wàn)噸落后產(chǎn)能出局，這對(duì)大企業(yè)來(lái)說(shuō)，無(wú)疑是雪中送炭的舉措。

      西南市場(chǎng)——正是花開(kāi)三月時(shí)

      西南市場(chǎng)是全國(guó)利潤(rùn)最好的市場(chǎng)，但該地區(qū)全國(guó)性企業(yè)只有華新一家，而且產(chǎn)能有限，貴州沒(méi)有60家企業(yè)的身影，有些遺憾，但拉法基已有三家企業(yè)在貴州落戶(hù)。

      隨著我國(guó)加入WTO，同樣外資近兩年也大舉進(jìn)入我國(guó)投資建廠(chǎng)，我們與外資的競(jìng)爭(zhēng)已經(jīng)全面啟動(dòng)，特別是在完全競(jìng)爭(zhēng)性行業(yè)，我們的競(jìng)爭(zhēng)主體已經(jīng)不再是國(guó)內(nèi)企業(yè)，而是國(guó)際上的產(chǎn)業(yè)巨頭。我們應(yīng)該清晰地看到，我們與對(duì)手目前在企業(yè)的經(jīng)營(yíng)管理、市場(chǎng)分析、資本運(yùn)作等方面還有一定的差距。這就要求我們的企業(yè)要盡快學(xué)習(xí)和掌握國(guó)際先進(jìn)的管理經(jīng)驗(yàn)，使我們的企業(yè)和國(guó)際接軌，實(shí)現(xiàn)國(guó)際化經(jīng)營(yíng)，只有這樣才能與外資共舞。